Личные финансы: есть ли смысл сбережений в наличных долларах

Як забезпечити розвиток і стійкість компаній: досвід TERWIN, NOVUS, Arcelor Mittal, СК ІНГО та 40 інших провідних топменеджерів та державних діячів.

11 квітня на Business Wisdom Summit дізнайтесь, як бізнесу адаптуватися до нових регуляторних вимог, реагувати на зміни та залучати інвестиції у нинішніх умовах. Реальні кейси від лідерів українського бізнесу.

Забронировать участие

Хранить сбережения в наличных американских долларах в Украине давно стало народной традицией, многократно подкрепленной обвалами гривни и проблемами с банковскими депозитами. О преимуществах этого актива хорошо известно, иначе он бы не стал столь популярным. Однако и у него есть ряд недостатков.

Насколько стабилен доллар на самом деле?

Стабильность — категория относительная. Применительно к доллару, ее нет смысла оценивать динамикой курса по отношению к любой другой валюте, так как этот критерий используется как раз по отношению к ним. Аналитики Morgan Stanley считают, что курс доллара к корзине основных мировых валют может опуститься на 6% к концу текущего года на фоне замедления роста экономики США и смягчения позиции Федеральной резервной системы (ФРС) в отношении дальнейшего повышения базовой процентной ставки. Другие инвестиционные дома, включая Goldman Sachs и Western Asset Management, также прогнозируют снижение доллара в текущем году.

При этом с начала 2019 года индекс Bloomberg Dollar Spot Index, отслеживающий динамику доллара относительно 10 основных мировых валют, практически не изменился, а в прошлом году он повысился на 3%.

Поэтому стабильность доллара лучше оценивать на основе динамики его покупательной способности и цены на золото (хотя и эти показатели довольно условны).

Инфляция в США в последние годы составляет примерно 2% в год. Можно считать, что примерно на столько же снижается покупательная способность доллара на потребительском рынке.

Не стабилен доллар и по отношению к золоту. Например, в 2009 году за $100 можно было купить 3,20 грамма золота, а в 2018 — только 2,45.

Конечно, доллар стабильнее большинства валют и активов, но об абсолютной стабильности речь идти не может.

Сумма сбережений, хранимых в наличных долларах, не растет

Меняется гривневый эквивалент валютной суммы, он может как вырасти, так и уменьшиться, все зависит от курса гривни к доллару. Хотя такие колебания возможны только в краткосрочном периоде. Большинство валют развивающихся стран с плавающим курсом в среднем дешевеют по отношению к доллару на 5% в год. У гривни бывали провалы и более глубокие. Но Нацбанк поставил цель довести через пару лет уровень инфляции в стране до 5% и далее придерживаться этого показателя. Так что доходность наличных долларовых сбережений, основанная на снижении курса гривни, может стать совсем мало интересной по сравнению с другими видами накоплений.

Сложности хранения наличности

Где хранить наличные доллары? Вариантов может быть много, но в основе их только два способа: делать это самому или кому-то доверить. В первом случае нужно учитывать риски: кража, грабеж или разбой — с одной стороны; и повреждение банкнот в результате пожара, затопления и других причин — с другой.

Если же доверить кому-то хранение вашей наличности, например, банку (в сейфовых ячейках), то эти риски также сохраняются, но в значительно меньшей степени. Однако за такую безопасность нужно будет регулярно платить. Тарифы у банков сильно разнятся: аренда небольшой ячейки стоит от 9 грн в день. Впрочем, покупка и установка взломостойкого и огнестойкого домашнего сейфа потребует не менее 7-8 тыс. грн.

Требования финансового мониторинга

Со средствами в виде наличных долларов очень сложно пройти проверку источников дохода и использовать их легально. Нужно запастись документами, которые будут подтверждать, откуда взялись эти деньги, и что с них уплачены полагающиеся налоги.

По аналогичным причинам могут возникнуть проблемы и с наследованием. В Украине этого пока нет, а в экономически развитых странах наследники порой вынуждены отказываться от средств непонятного происхождения в силу своего социального положения или требований профессиональной сферы.

Что делать с поврежденными банкнотами

Если гривневая наличность пострадает от грызунов, плесени или пожара, то большинство купюр удастся без проблем поменять в банках. То же самое касается и долларов, но только для американских банков и на территории США (при условии, что доказана законность происхождения этой наличности).

Вместе с тем постановление НБУ №502 2002 года гласит, что кассиры банков, финансовых учреждений, национального оператора почтовой связи и пунктов обмена валюты обязаны принимать платежные банкноты иностранной валюты с незначительными признаками износа. К таким банкнотам относятся:

– сохранившие признаки платежности: наименование банка-эмитента, серию и номер, номинал цифрами и словами, основные изображения лицевой и оборотной стороны, элементы защиты (водяной знак, магнитные метки, защитные ленту и волокна, микротексты, голограмма);

– на которых имеются потертости и общее загрязнение (включая загрязнения, которые приводят к локальной люминесцентности бумаги);

– на которых есть небольшие жирные пятна, надписи, отпечатки штампов (за исключением штампов, которые свидетельствуют о том, что банкнота не является платежной), если указанные загрязнения перекрывают один из признаков платежности не более чем на 20%;

– надорванные и заклеенные любым способом банкноты, если каждый из надрывов не превышает ¼ части ширины банкноты и место склеивания не мешает определить признаки платежности;

– имеются отверстия диаметром до 0,5 мм.

Но также в этих правилах сказано, что кассир сам принимает решение о степени износа конкретной банкноты. Поэтому оспорить его решение не получится. 

Если у купюры значительные повреждения, то и ее можно поменять, однако это будет стоить денег и времени. Для такого обмена банки используют операцию инкассо, комиссия составляет примерно 20%, и занимаются этим только некоторые банки. Выглядит процедура следующим образом: вы сдаете купюры в банк, оплачиваете в кассу комиссию в гривнях и ждете минимум полгода. Ждать приходится потому, что банк отправляет поврежденные купюры для обмена в страну происхождения валюты.

Характеристики банкнот, которые принимаются на инкассо, приведены в постановлении НБУ №174 2011 года. Это:

– отсутствие некоторых признаков платежности (есть изменения в портрете, нет защитной ленты, есть надписи, которые мешают определению признаков платежности);

– загрязнения, которые приводят к общей люминесценции бумаги;

– залитие полностью или в значительной степени краской, чернилами, жиром;

– изменение первоначального цвета бумаги или изображений;

– следы огня, повреждения вследствие длительного действия влаги, признаки гниения и др.

Альтернативу банкам составляет частный обмен. Объявления в интернете говорят об обмене поврежденных долларов с комиссией от 3-5%.

Если менять поврежденные доллары в американском банке, а сумма большая, то банк почти наверняка будет дотошно интересоваться ее происхождением. К тому же доллары нужно провезти через границу.

Таможенные ограничения

Согласно действующим в Украине правилам, если сумма наличности менее €10 тыс. на одного человека любого возраста, то достаточно устного декларирования на таможенном контроле, и можно идти по "зеленому" коридору (без предоставления документов и без заполнения таможенной декларации).

Если сумма больше, то обязательны письменное декларирование (заполнение таможенной декларации) и проход по "красному" коридору. Нужно быть готовым к тому, что попросят предъявить документальное подтверждение источника получения валюты.

Маловероятно, но все-таки…

Европейский центробанк завершил выпуск купюр €500, предполагается их постепенное изъятие из оборота. Уже сейчас расплатиться такими банкнотами порой бывает трудно в европейских магазинах и ресторанах. В банке могут спросить о происхождении средств в таких крупных купюрах, прежде чем поменять их или зачислить на личный счет. Похоже, что слова председателя ЕЦБ Марио Драги, сказанные еще в 2016 году, что "купюры €500 предназначены для противозаконных операций", услышали и запомнили многие.

Подобное отношение порой высказывается и в отношении купюры $100. Например, экс-министр финансов США Лоуренс Саммерс в том же 2016 году опубликовал в Washington Post статью "Время уничтожить стодолларовые банкноты". Разумеется, на сегодняшний день вероятность не то что запретов, но и ограничений на хождение банкноты $100 близка к нулю. Но учитывая то, сколько таких банкнот хранится "под матрацами" по всему миру, даже при намеке на подобное начнется большая паника.

Также время от времени появляются сообщения о грядущем обесценивании доллара в мировом масштабе, о замене его другой валютой в качестве всеобщего эквивалента. Гипотетически, такое, конечно, возможно. Но в перспективе ближайших лет десяти — практически невероятно.

***

Напомним, ранее сообщалось, что Европейская комиссия предлагает усилить роль евро в двухсторонних контрактах в сфере энергетики. В Комиссии отмечают, что доминирующая роль доллара в энергетических контрактах неоправданно подвергает европейские компании рискам изменения валютных курсов. Кроме того, Брюссель, похоже, обеспокоен внешнеторговой политикой США в контексте вводимых этой страной импортных пошлин и квот.