Топ-10 самых доходных зернотрейдеров Украины

Як забезпечити розвиток і стійкість компаній: досвід TERWIN, NOVUS, Arcelor Mittal, СК ІНГО та 40 інших провідних топменеджерів та державних діячів.

11 квітня на Business Wisdom Summit дізнайтесь, як бізнесу адаптуватися до нових регуляторних вимог, реагувати на зміни та залучати інвестиції у нинішніх умовах. Реальні кейси від лідерів українського бізнесу.

Забронировать участие

Завершившийся 1 июля 2015/2016 маркетинговый год запомнился двумя рекордами. С одной стороны, Украина экспортировала на внешние рынки небывалые объемы зерновых культур, с другой ― цены на зерно в начале сезона были рекордно низкими.

Выше небес

По данным Министерства аграрной политики и продовольствия, сельхозпроизводители в прошлом сезоне собрали около 59,2 млн тонн зерна, что несколько меньше, чем достижения двух предыдущих периодов. Напомним, в 2013 году аграрии выдали на гора 62,3 млн тонн, а в 2014-м — 63,8 млн тонн.

Сокращение урожая было связано с двумя группами факторов — природных и экономических. Погода не была столь благоприятна для аграриев, как это было на протяжении двух предыдущих сезонов. Больно ударил по сельхозпроизводителям и курс гривни. Напомним, валютный пик пришелся на начало весенней посевной кампании 2015 года.

Согласно оценкам Марии Колесник, руководителя аналитического отдела консалтинговой компании "ААА", в среднем себестоимость производства зерна выросла на 10%.

По данным Госстата, рентабельность производства зерновых в прошлом году была запредельной — 43,1%. Это самый высокий показатель начиная с 2010 года. В 2014 году рентабельность составляла 25,8%, а в 2013 году лишь 1,5%. "Если в 2011 году высокий уровень рентабельности (26,1%) был достигнут за счет высоких внутренних и мировых цен на зерно, то в 2014-2015 годах он был обусловлен девальвацией гривни и высоким уровнем инфляции, поскольку сельхозпроизводители несли расходы на производство по старым ценам, а продавали зерно уже по новым", — поясняет аналитик компании "ПроАгро" Ярослав Левицкий.

Однако, несмотря на столь заоблачные показатели, аграрии не спешат увеличивать площади под "нишевыми" культурами. "Компании, особенно малые и средние, сосредотачиваются на производстве либо более рентабельных культур (кукуруза), либо более дешевых в производстве (ячмень). "Нишевые" культуры более прибыльны, однако и спрос на них ограничен. Их закупают далеко не все трейдеры/переработчики, и чаще на условиях доставки, что вынуждает производителей попутно решать вопросы логистики", — говорит Ярослав Левицкий.

Что касается цен на украинское зерно, то, по словам Марии Колесник, минимальные показатели были отмечены в сентябре 2015 года. "Цены на пшеницу опускались до $145 за тонну, а на кукурузу — до $140. Стабильный рост цен начался лишь весной 2016 года", — продолжает Колесник.

В течение сезона больше всего прибавила в цене кукуруза — рост составил 67,3%. По данным компании "ПроАгро", если в начале октября 2015 года внутренние цены на "царицу полей" составляли 2750 грн за тонну, то на конец июня она продавалась уже за 4600 грн. Фуражная пшеница подорожала на 47,8%: с 2950 грн на начало июля 2015 года до 4050 грн на конец мая 2016-го. Продовольственная пшеница (2 класс) за сезон подорожала на 42,6%.

Авторы рекорда

Снижение валового сбора зерна, однако, не стало помехой для экспортеров. По данным профильного министерства, Украина продала на внешние рынки 39,487 млн тонн, установив новый рекорд: это на 13,5% больше, чем годом ранее. Трейдеры продали внешним покупателям 17,4 млн тонн пшеницы, 17,412 млн тонн кукурузы и 4,41 млн тонн ячменя. Напомним, в 2014/2015 МГ было экспортировано 34,8 млн тонн, а в 2013/2014 МГ — 32,3 млн тонн.

Примечательно, что пятерка крупнейших экспортеров существенно изменилась по сравнению с прошлым сезоном. Во-первых, ГПЗКУ сумела подняться на первое место со второго. Многолетний лидер "Нибулон" Алексея Вадатурского опустился с первого места на третье. Не смогли попасть в топ-5 такие ведущие игроки, как "Луи Дрейфус Украина Лтд" и "Гленкор".

Если анализировать экспортные поставки отдельных культур, то лидером по торговле ячменем стала компания "Гранум Инвест", кукурузы — "Кернел", а пшеницы — "Нибулон".

Крупнейшим потребителем украинских зерновых остается Египет: в завершившимся маркетинговом году эта страна закупила 4,7 млн тонн. На втором месте Испания — 3,95 млн тонн. Замыкает тройку лидеров Китай с показателем чуть больше чем 3 млн тонн. Далее идут такие страны, как Саудовская Аравия (2,3 млн тонн), Таиланд (2,2), Италия (2,1), Индонезия (1,7), Нидерланды (1,5), Бангладеш (1,4) и Израиль (1,3).

Отдельно стоит выделить Китай, который последние несколько лет является одним из самых перспективных рынков для украинских зерновых. Украинские компании могут продавать в эту страну лишь кукурузу (2,4 млн тонн в прошлом сезоне) и ячмень (686 тыс. тонн). Китай является крупнейшим потребителем украинской кукурузы.

По мнению Ярослава Левицкого, в новом сезоне поставки зерновых в Китай сократятся в первую очередь по кукурузе. "Китай пересмотрел объемы необходимых ему запасов этой культуры, а также стимулирует увеличение внутреннего производства", — продолжает эксперт.

Жизнь без НДС

Прошлый сезон стал знаковым еще по одной причине. С начала 2016 года Украина отказалась от выплаты аграриям льготного НДС. Точнее, изменила подход к его начислению и на один год отложила полную отмену.

С начала 2016 года условия уплаты НДС сельхозпроизводителями были изменены в зависимости от вида реализуемой продукции. При реализации зерновых и технических культур лишь 15% НДС может оставаться на спецсчетах с/х предприятий, а 85% необходимо перечислять в госбюджет. Производители молока и крупного рогатого скота (КРС) смогли оставлять у себя 80% НДС. При реализации другой с/х продукции НДС должен уплачиваться в пропорции 50 на 50. Предполагалось, что с 2017 года спецрежим по НДС для сельхозотрасли должны отменить.

"Креативный" подход нардепов к внесению изменений в Налоговый кодекс вызвал волну недовольства со стороны аграриев, ведь администрировать льготное возмещение НДС стало очень сложно, особенно для компаний, которые развивают несколько направлений и не специализируются на чем-то одном. В итоге многие от него просто отказались.

Это признают и в ГФС. В ведомстве приводят следующие цифры. В первом квартале 2016 года аграрии заплатили 1,7 млрд грн НДС, из которых в бюджет поступил 1 млрд, а 760 млн были перечислены на спецсчета. В прошлом году за указанный период аграрии аккумулировали на спецсчетах около 4,5 млрд грн.

Что будет с льготным режимом НДС в 2017 году, до конца не ясно. В проекте госбюджета на следующий год Кабмин от льготного режима отказался, увеличив финансирование отдельных госпрограмм. Скорее всего, аграриям нужно готовится к жизни без льготного НДС.

Более детально о финансовых показателях крупней производственных компаний можно узнать в журнале "Топ-100. Рейтинги крупнейших. 500 крупнейших производственных компаний Украины".