Почему потери "Метинвеста" от блокады железной дороги могут сократиться в три раза

Відкрийте нові горизонти для вашого бізнесу: стратегії зростання від ПриватБанку, Atmosfera, ALVIVA GROUP, Bunny Academy та понад 90 лідерів галузі.

12 грудня на GET Business Festival дізнайтесь, як оптимізувати комунікації, впроваджувати ІТ-рішення та залучати інвестиції для зростання бізнесу.

Забронировать участие

Инвестиционная компания Dragon Capital пересмотрела уровень потенциальных месячных убытков холдинга "Метинвест" до $6-10 млн с прогнозируемых ранее $30 млн. Напомним, что такие потери могут возникнуть в связи с остановкой находящихся на НКТ Енакиевского металлургического завода (ЕМЗ, Донецкая обл.) и ПАО "Краснодонуголь" (Луганская обл.) из-за блокады железной дороги в зоне АТО .

Согласно сообщению Dragon Capital, первичный прогноз исходил из чрезмерно пессимистической оценки способности группы перенаправить продажи железорудного сырья на другие рынки. Текущее повышение цен на железную руду, по мнению инвесткомпании, позволит группе заместить металлургический бизнес на горнорудный, частично восполнив маржу от производства стали.

По мнению аналитиков Dragon Capital, предполагаемые в обновленном прогнозе убытки не повлияют на способность "Метинвеста" обслуживать свои долговые обязательства перед кредиторами.

ЕМЗ и "Краснодонуголь" с 20 февраля остановили производство из-за продолжающихся военных действий и блокады железнодорожного сообщения в зоне АТО.

ЕМЗ и "Краснодонуголь" зарегистрированы на подконтрольной Украине территории и платят все предусмотренные законодательством Украины налоги и сборы в госбюджет.

"Метинвест" в конце мая 2016 года согласовал с комитетом кредиторов реструктуризацию еврооблигаций и предэкспортного финансирования. Соглашение касается еврооблигаций и предэкспортного финансирования на $1,07 млрд.

В конце декабря холдинг обратился к держателям еврооблигаций и банкам-кредиторам, предоставившим предэкспортное финансирование, с предложением конвертировать все облигации в единый выпуск еврооблигаций, и все кредиты по предэкспортному финансированию — в одну кредитную линию. Компания, в частности, предлагает объединить все три выпуска еврооблигаций: с погашением в 2016 году, с погашением в 2017 году и с погашением в 2018 году, в единый выпуск еврооблигаций со сроком обращения до 31 декабря 2021 года, а также четыре синдицированные кредитные линии по предэкспортному финансированию — в одну кредитную линию.

В начале февраля холдинг сообщал об одобрении Высоким судом Англии и Уэльса (High Court of Justice Chancery Division of England and Wales) реструктуризации его обязательств перед держателями еврооблигаций и банками-кредиторами. Ожидается, что реструктуризация будет имплементирована приблизительно через три недели после этого слушания.

"Метинвест" — вертикально интегрированная горнодобывающая группа компаний. Состоит из добывающих и металлургических предприятий, находящихся в Украине, Европе и США, имеет сеть продаж с охватом всех ключевых мировых рынков.

Основными акционерами "Метинвеста" являются группа "СКМ" (71,24%) и "Смарт-холдинг" (23,76%), совместно управляющие компанией.

ООО "Метинвест Холдинг" — управляющая компания группы "Метинвест".